Materie prime

Cosa sono le materie prime?

Una materia prima è un prodotto agricolo o una risorsa naturale intercambiabile con altri beni dello stesso tipo. Spesso viene utilizzata come fattore di produzione ed è oggetto di libero scambio in tutto il mondo. Ciò è possibile perché, sebbene la materia prima possa presentare lievi differenze da un produttore all’altro, in generale è piuttosto uniforme a prescindere da chi sia il produttore. Le materie prime costituiscono una delle principali classi di attività finanziarie insieme alle valute, alle obbligazioni, alle azioni e agli immobili.

Prodotti più venduti

Le materie prime si dividono in materie prime "hard" e "soft". Le materie prime "hard" vengono solitamente estratte dal sottosuolo e sono disponibili in quantità limitata. Tra le materie prime "hard" più diffuse figurano l'oro, l'argento e il petrolio greggio. Le materie prime "soft" sono in genere prodotti agricoli che vengono coltivati, come la soia e il mais, oppure allevati, come i maiali destinati alla produzione di pancetta.

Come si fa a fare trading sulle materie prime?

Esistono diversi modi per negoziare le materie prime e ciascuno presenta i propri vantaggi e svantaggi. Da anni, il metodo più diffuso per negoziare le materie prime è quello dei contratti a termine. Ciò comporta la speculazione sul prezzo di una materia prima in una data futura, che potrebbe essere tra un mese o addirittura tra diversi anni. In alcuni casi, è possibile negoziare le materie prime acquistando il bene fisico. Ciò è particolarmente comune nel caso dei metalli preziosi come l’oro e l’argento. È inoltre possibile operare indirettamente sulle materie prime acquistando azioni di società che le producono, oppure speculando su ETF e fondi comuni di investimento basati sull’andamento della materia prima sottostante.

Uno dei modi per fare trading sulle materie prime è però attraverso l’uso dei CFD. Si tratta di contratti in cui si opera contro un broker e si specula sull’andamento del prezzo di una materia prima. Quindi, se si acquista un CFD sull’oro, si sta speculando sul fatto che il prezzo dell’oro aumenterà. Se ciò accade, è possibile vendere il CFD e incassare i propri guadagni. Tuttavia, se il prezzo scende, si perderà l’importo investito al momento della chiusura del CFD.

Metalli preziosi

I metalli preziosi sono tra le materie prime più popolari. Tra questi figurano l’oro, l’argento, il palladio e il platino. Alcuni includono in questo gruppo anche il rame, sebbene si tratti di un metallo industriale. La speculazione sui metalli preziosi non riguarda solo l’offerta e la domanda del metallo stesso, ma richiede anche una comprensione dell’andamento del dollaro statunitense, dell’inflazione e di tutti i fattori geopolitici legati all’oro e all’argento.

Energie

Le energie rappresentano un altro tipo di materia prima molto popolare. Tra queste figurano il petrolio greggio, la benzina e il gas naturale. Gli operatori apprezzano le materie prime energetiche perché tendono a seguire andamenti molto chiari. Presentano inoltre una natura stagionale. Ad esempio, i prezzi del petrolio e del gas naturale possono spesso aumentare durante l’inverno, quando sono previste temperature estremamente rigide. La benzina può spesso registrare un aumento in estate in previsione di un aumento della domanda da parte dei consumatori in vacanza. Poiché molte delle materie prime energetiche provengono dal Medio Oriente, possono essere piuttosto sensibili ai rischi geopolitici in quella regione.

Esempio di trading

Supponiamo che tu voglia fare trading sull’oro e che abbia deciso di farlo utilizzando i CFD. Ipotizziamo che l’oro sia quotato a 1.821,00 $ in acquisto e a 1.821,50 $ in vendita. Il prezzo di vendita è quello che pagherai per aprire una posizione lunga. Puoi aprire un mini CFD su 10 once d’oro, che corrispondono a un valore di 18.215 $. Inoltre, supponiamo che tu stia utilizzando una leva finanziaria di 20:1. Ciò significa che dovrai versare un margine pari al 5%, ovvero 910,75 $.

Se una settimana dopo l’oro si attesta a 1.851,50 $, otterrai un profitto di 300 $ dall’operazione; se invece scende a 1.791,50 $, subirai una perdita di 300 $ dall’operazione. Il broker addebiterà gli interessi per la settimana in cui hai detenuto il contratto, ma in questo scenario registreresti approssimativamente un guadagno o una perdita pari al 30% del tuo investimento.

I vantaggi del trading sulle materie prime

Il trading sulle materie prime offre numerosi vantaggi, e quello più spesso citato è la diversificazione. Le materie prime non presentano correlazioni con la maggior parte delle altre classi di attività, pertanto possono fungere da copertura contro le oscillazioni degli altri mercati.

Gli speculatori apprezzano le materie prime anche per la loro tendenza a seguire trend marcati e per la loro volatilità. Entrambe queste caratteristiche possono offrire opportunità di operazioni redditizie quando il trader formula previsioni corrette, ma a volte questi fattori possono avere un impatto negativo sul trader stesso. Infine, alcune materie prime possono costituire un’importante copertura contro l’inflazione, il che può rivelarsi vantaggioso quando il valore delle valute, delle obbligazioni e delle azioni viene eroso dall’inflazione.

Svantaggi del trading sulle materie prime

Proprio come la leva finanziaria aumenta i potenziali guadagni in qualsiasi operazione su CFD su materie prime, così aumenta anche le potenziali perdite. Ciò rende la leva finanziaria un’arma a doppio taglio: può rappresentare sia un vantaggio che uno svantaggio quando non viene utilizzata correttamente.

Un altro svantaggio, spesso trascurato da chi desidera avvicinarsi al trading di CFD sulle materie prime, è la quantità di ricerca e di conoscenze necessarie per prevedere con successo l’andamento dei prezzi delle materie prime. I mercati sono molto complessi e non è raro che i trader si trovino alle prese con rischi geopolitici che non avevano preso in considerazione.